La Reserva Federal está lista para hacer la primera reducción de las tasas de interés en años este otoño, lo que puede influir en que las tasas de las hipotecas bajen.
Incluso pequeñas reducciones en las tasas de interés podrían hacer una diferencia significativa en lo que pagará un comprador de vivienda. En este sentido, las personas en el mercado para comprar una casa han estado esperando con ansias que la Reserva Federal recorte las tasas.
La Fed se reunirá esta semana, pero los expertos dicen que parece más probable que el primer recorte de tasas se produzca en septiembre. Ese sería el primer recorte de tasas desde 2020 en el inicio de la pandemia de Covid-19.
Aunque hay menos del 6% de posibilidades de un recorte de tasas en la próxima reunión del Comité Federal de Mercado Abierto, según la medida de precios del mercado de futuros de la CME FedWatch, hay una probabilidad mucho mayor de reducciones de un cuarto de punto en septiembre, noviembre y diciembre.
Esto, junto con nuevos recortes en 2025, llevaría la tasa de fondos federales de referencia de la Fed a menos del 4% para finales del año que viene, según algunos expertos.
Si bien las tasas de las hipotecas son fijas y en su mayoría están vinculadas a los rendimientos del Tesoro y a la economía, están influenciadas en parte por la política de la Fed. Las tasas de los préstamos hipotecarios ya han comenzado a bajar, en parte inducidas por una desaceleración de la Fed.
Esto es lo que los propietarios y compradores deben saber.
Los recortes de tasas ya están incluidos en el mercado
El primer recorte de tasas ya está casi completamente incluido en los mercados financieros, especialmente en los mercados de bonos, dijo Chen Zhao, líder de investigación económica de Redfin, una firma de corretaje de bienes raíces en línea. En otras palabras, las tasas de las hipotecas no cambiarán mucho una vez que la Fed comience a reducir el gasto, dijo.
“Muchos de estos recortes de tasas ya están incluidos en el precio”, dijo.
La tasa de interés fija a 30 años de las hipotecas se redujo al 6.78% el 25 de julio, frente al máximo del 7.22% el 2 de mayo, según datos de Freddie Mac vía la Fed.
¿Refinanciar ahora o más tarde?
“Los refinanciamientos están empezando a aumentar, todavía no es una ola enorme, pero están empezando a crecer un poco a medida que las tasas comienzan a bajar”, dijo Zhao.
La actividad de refinanciamiento en préstamos hipotecarios existentes subió un 15% respecto a la semana anterior, alcanzando el nivel más alto desde agosto de 2022, según la Asociación de Banqueros Hipotecarios. Era un 37% más alto que hace un año, encontró la MBA.
Si los propietarios deben refinanciar depende en parte de cuál es su tasa actual, dijo Selma Hepp, economista jefa de CoreLogic.
“Hay personas que obtuvieron préstamos cuando las hipotecas alcanzaron su punto máximo del 8% en el otoño del año pasado”, dijo Hepp. Para esos compradores, “hay alguna oportunidad ahí”.
Para estar “en el dinero”, o cuando tiene sentido refinanciar, los propietarios necesitan ver una caída notable en las tasas de interés hipotecarias para beneficiarse, dicen los expertos. La tasa predominante debe ser al menos 50 puntos básicos por debajo de su tasa actual.
Aunque esa puede ser una buena estrategia, no es una “regla estricta y rápida”, dijo Jacob Channel, economista senior de LendingTree.
Timing the refinance of your home will depend on factors like your monthly mortgage payment and if you can pay closing costs, he said: “There’s a lot of variability.” (When you refinance a mortgage, you are likely to incur closing costs, as well as an appraisal and title insurance; and the total price tag will depend on your area.)
El ahorro tiene que superar sus costos iniciales”, explicó Zhao.
Incluso si su hipoteca existente tiene una tasa alta, es posible que desee considerar esperar hasta que la Fed esté más avanzada en sus recortes. La expectativa es que las tasas disminuyan constantemente a lo largo del año y en 2025, dijo Zhao.
Si está pensando en ello, comuníquese con los prestamistas y vea si refinanciar ahora o en un futuro cercano tiene más sentido para usted, dijo Channel.
¿Comprar ahora o después?
Aunque las tasas más bajas pueden ser un alivio para los compradores de vivienda con restricciones de costos, los efectos reales de costos más bajos de endeudamiento aún están en el aire, según Zhao.
Por ejemplo: Si los costos de endeudamiento para los préstamos hipotecarios bajan, existe la posibilidad de que más compradores ingresen al mercado. Y si la demanda supera a la oferta, los precios podrían subir aún más, dijo. Puede “compensar el alivio que obtiene de las tasas hipotecarias”, dijo Zhao.
Pero lo que sucederá exactamente en el mercado de la vivienda “está en el aire” dependiendo de cuánto disminuyan las tasas de interés hipotecario en la segunda mitad del año y el nivel de oferta, dijo Channel.
“Timing the market is basically impossible,” Channel said. “If you’re always waiting for perfect market conditions, you’re going to be waiting forever. Buy now only if it’s a good idea for you.”