El dólar se estabilizó el jueves, después de haber bajado junto con una inflación más moderada en Estados Unidos y la caída de los rendimientos de los bonos, mientras que el yen alcanzó un máximo de un mes ante las crecientes apuestas por una subida de tipos en Japón.
El yen fue el mayor movimiento importante frente al dólar después de datos de inflación en Estados Unidos más suaves de lo esperado y extendió sus ganancias en Asia, ya que las mayores probabilidades de recortes en las tasas de interés de la Reserva Federal coincidieron con rumores de un aumento en el Banco de Japón la próxima semana.
El yen se negoció tan firme como 155.21 por dólar, su nivel más alto desde el 19 de diciembre. Ha ganado alrededor de un 1.2% en las últimas dos sesiones.
Comentarios recientes del gobernador del Banco de Japón, Kazuo Ueda, y su subgobernador Ryozo Himino han dejado claro que un aumento al menos será discutido en la próxima reunión de política y los mercados ven alrededor de un 78% de posibilidades de un aumento de 25 puntos básicos.
“El hecho de que estén hablando de subir en este momento, justo antes de la reunión, puede estar probando las aguas”, dijo Bart Wakabayashi, director de sucursal en State Street en Tokio.
El euro se mantuvo mayormente estable después de los datos de inflación en Estados Unidos y se mantuvo estable durante el día en Asia en $1.0283, mientras que el dólar hizo pequeñas ganancias en otros lugares y el índice del dólar cortó tres días de pérdidas para subir un poco a 109.18.
Hubo poca reacción directa en los mercados de divisas al alto el fuego en Gaza, aunque el shequel israelí tocó un máximo de un mes el miércoles.
La inflación básica en Estados Unidos fue del 0.2% mes a mes en diciembre, en línea con las previsiones y por debajo del 0.3% de noviembre. Anualizado, la lectura del 3.2% estuvo por debajo de las expectativas del 3.3%. Esto siguió a una lectura de inflación británica también más suave de lo esperado y comentarios de un miembro del Comité de Política del Banco de Inglaterra diciendo que era el momento adecuado para bajar las tasas de interés.
Los operadores, que se estaban preocupando cada vez más por la inflación, respondieron con alivio, comprando acciones y enviando los rendimientos de los bonos del Tesoro a 10 años más de 13 puntos básicos.
La reacción de las divisas fue un poco más moderada y, además de las ganancias del yen, comenzó a deshacerse el jueves mientras los operadores mantenían un ojo vigilante en datos económicos aún sólidos en Estados Unidos y posibles aranceles, junto con la inauguración de Donald Trump como presidente el 20 de enero.
“Por supuesto, el dólar ha superado un poco los diferenciales de tasas últimamente,” dijo Tim Baker, estratega macro de Deutsche Bank en una nota. “Pero no es tan grande. El dólar debería incluir una prima de riesgo dada la situación geopolítica.
“También es completamente normal ver fortaleza del dólar como esta cuando el crecimiento de Estados Unidos está superando a sus pares en esta medida – y en episodios anteriores, el dólar ha superado esta relación.”
La historia continúa
El yuan chino, visto en la primera línea del riesgo arancelario, se mantuvo cerca del extremo débil de su banda de negociación en 7.3316 durante la sesión de Asia. [CNY/]
El dólar neozelandés, en $0.5602, no está lejos del mínimo de dos años del lunes de $0.5543 y el dólar australiano solo recibió un breve impulso de cifras de empleo sólidas.
Alcanzó un máximo de una semana de $0.6248 en los momentos posteriores a la publicación de los datos, pero bajó por debajo de $0.62 a medida que avanzaba el día y se mantiene a la vista del mínimo de cinco años del lunes de $0.6131. [AUD/]
La libra esterlina cayó un 0.3% a $1.2212 y hubo poco alivio para las monedas más pequeñas.
La rupia de Indonesia cayó a un mínimo de 6 meses tras el recorte sorpresivo de tasas del Banco de Indonesia el miércoles.
Mientras tanto, el won de Corea del Sur no vio un impulso del banco central que desafiaba las expectativas de un recorte para dejar su tasa de referencia en el 3% el jueves.
(Reporte de Tom Westbrook; Editado por Saad Sayeed y Kate Mayberry)